‘บัฟเฟตต์’ สวนกระแสอีกครั้ง ปรับพอร์ตซื้อ UnitedHealth ลดหุ้น Apple และ BofA

Berkshire Hathaway ภายใต้การนำของ “วอร์เรน บัฟเฟตต์” เปิดเผยต่อสำนักงาน ก.ล.ต. สหรัฐฯ (SEC) ว่าในไตรมาส 2 ที่ผ่านมาได้เข้าซื้อหุ้น UnitedHealth Group (UNH) กว่า 5 ล้านหุ้น คิดเป็นมูลค่าประมาณ 1,600 ล้านดอลลาร์ (ประมาณ 50,000 ล้านบาท)

แม้บริษัทประกันสุขภาพรายใหญ่นี้จะอยู่ท่ามกลางแรงกดดันรอบด้าน ทั้งราคาหุ้นที่ปรับตัวลดลงเกือบครึ่งตั้งแต่ต้นปี การสอบสวนจากกระทรวงยุติธรรมสหรัฐฯ เกี่ยวกับการเบิกจ่าย Medicare การปรับลดคาดการณ์กำไร และการเปลี่ยนแปลงตำแหน่ง CEO

การตัดสินใจดังกล่าวสะท้อนแนวทาง “สวนกระแส” ที่บัฟเฟตต์มักใช้เสมอ นั่นคือมองหาโอกาสในสินทรัพย์ที่มีคุณภาพสูงแต่กำลังถูกมองข้าม ปัจจุบัน UNH มีอัตราส่วน P/E ต่ำกว่า 12 ซึ่งถือเป็นระดับต่ำสุดในรอบกว่าทศวรรษ แต่หลังการประกาศเข้าซื้อ หุ้นพุ่งขึ้นทันที 6–8.5% ในการซื้อขายนอกเวลาทำการ

นอกจากการเข้าซื้อ UNH แล้ว Berkshire ยังปรับพอร์ตครั้งใหญ่ ด้วยการขายหุ้น Apple (AAPL) ออกประมาณ 20 ล้านหุ้น คิดเป็น 7% ของที่ถืออยู่เดิม และลดสัดส่วนใน Bank of America (BAC) ลงเล็กน้อย โดยขายออกประมาณ 2.5 ล้านหุ้น จากเดิมที่ถืออยู่ราว 1,000 ล้านหุ้น

แม้ Apple จะยังเป็น หุ้นอันดับ 1 ในพอร์ต Berkshire แต่การปรับลดรอบนี้ถือเป็นสัญญาณว่า บัฟเฟตต์อาจ ทยอยทำกำไร หลังราคาหุ้นปรับตัวขึ้นมามากในช่วงหลายปีที่ผ่านมา รวมถึงเป็นการลดน้ำหนักในหุ้นที่ใหญ่เกินไป เพื่อบริหารความเสี่ยงของพอร์ตโดยรวม

ขณะเดียวกัน Berkshire ยังหันไปเติมหุ้นกลุ่มใหม่ ๆ อย่าง DR Horton และ Lennar ซึ่งทำธุรกิจอสังหาริมทรัพย์, Nucor ผู้ผลิตเหล็ก, Allegion ผู้ผลิตอุปกรณ์ความปลอดภัย และ Lamar Advertising ธุรกิจป้ายโฆษณากลางแจ้ง

แม้จะมีการเข้าซื้อหุ้นหลายตัว แต่โดยรวม Berkshire ยังคงมียอดขายสุทธิเป็นไตรมาสที่ 11 ติดต่อกัน และถือเงินสดในพอร์ตสูงถึง 344,000 ล้านดอลลาร์ (ประมาณ 11 ล้านล้านบาท)

ประเด็นที่น่าสนใจคือ การตัดสินใจลงทุนใน UnitedHealth ครั้งนี้มาจากบัฟเฟตต์โดยตรง หรือจาก 2 ผู้จัดการกองทุนคู่ใจ Todd Combs และ Ted Weschler ซึ่งมีบทบาทเพิ่มขึ้นเรื่อย ๆ ขณะที่บัฟเฟตต์วัย 95 ปีกำลังเตรียมส่งมอบตำแหน่ง CEO ให้กับ Greg Abel ในต้นปีหน้า

อ้างอิง: CNBC