TU เด้ง 7.83% หลังผถห. ใหญ่ไร้แผนขายหุ้น

หุ้นวิชั่น-ทีมข่าวหุ้นวิชั่น รายงาน บล.บัวหลวง ระบุ มีมุมมองบวกมากหลังจากการประชุมนักวิเคราะห์ ดังนี้

(+) TU มองว่าอัตราภาษีของไทย (tariffs และภาษีอื่นๆ) เป็นบวกกับธุรกิจอาหารแช่แข็ง
(+) TU เตรียมเพิ่มการใช้กำลังการผลิตในเครือข่ายโรงงานทั่วโลก โดยเฉพาะโรงงานในกานาและเซเชลส์ ซึ่งมี tariff ต่ำกว่า
(+) ดีลกับ มิตซูบิชิ (MC)

TU คาดว่าดีลจะแล้วเสร็จภายในก.ย.
TU ไม่คาดว่าจะมีการขายหุ้นจากผู้ถือหุ้นใหญ่ และ treasury shares ออกมาเพื่อ support ดีลนี้
MC รอการอนุมัติ filing antitrust ในยุโรปเพราะทั้งสองบริษัทมีธุรกิจในยุโรป
Commercial synergies คาดว่าจะเกิดได้ในปี 2569 โดยเฉพาะ frozen and pet care โดยผู้บริหารเห็นภาพธุรกิจ salmon sushi ขยายตลาดนอกญี่ปุ่น เช่น US ที่ MC ไม่ได้มีฐานที่แข็งแกร่ง
(- ความเสี่ยงระยะกลาง) 4Q68 จะเป็นไตรมาสที่ TU คาดว่าจะเห็นผลของ tariff จริง เพราะยอดขายใน 3Q68 เป็นผลของ tariff เพียง 10% ซึ่งดีมาก
กลยุทธ์ แนะถือ รอขายแนวต้านถัดไป 13.00-13.30 บาท