COM7 เมย์แบงก์ คาดกำไรครึ่งปีหลังโตต่อเนื่อง -มีอัพไซด์แท็กซี่ EV
#COM7 #ทันหุ้น-บล.เมย์แบงก์(ประเทศไทย) ออกบทวิเคราะห์หุ้นบริษัท คอมเซเว่น จำกัด (มหาชน) หรือ COM7 แนะนำซื้อ ให้ราคาเป้าหมายที่ 30 บาท โดยคาดการณ์กำไรหลักปี 2568-2569 เติบโต 21% และ 9% จากรายได้ที่เติบโต 10% และ 8% โดยปัจจัยขับเคลื่อนการเติบโตของรายได้จะมาจากรอบการเปลี่ยนเครื่อง (สมาร์ทโฟน แท็บเล็ต และ PC) และการขยายส่วนแบ่งตลาดของ COM7 ซึ่งคาดว่าจะได้แรงหนุนจาก 1) กลยุทธ์ที่ยืดหยุ่นในการขยาย/ลดจ านวนสาขา 2) ความหลากหลายของสินค้าในแต่ละร้าน BaNANA และ 3) แพลตฟอร์มอีคอมเมิร์ซที่ครอบคลุม และ4) สินเชื่อเช่าซื้อจาก UFund
ฝ่ายวิจัยเมย์แบงก์ คาดเบื้องต้นกำไรหลักไตรมาส 3/68 ของ COM7 จะอยู่ที่ 821 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 16% YoY แต่ลดลง 18% QoQ ส่วนในไตรมาส 4/68 นั้น บริษัทคาดว่ายอดขายจะได้แรงหนุนจากการเปิดตัว iPhone 17 เนื่องจากคุณสมบัติที่ดีขึ้น น (กล้องดีขึ้น, ชิปเร็วขึ้น, AI ฟี เจอร์ที่ล้ำขึ้น)และดีไซน์ใหม่สำหรับ iPhone 17 Air และ iPhone 17 Pro
นอกจากนี้ธุรกิจให้เช่าแท็กซี่ EV อาจสร้างอัพต่อกำไรหลักในปี 2569-2570 ที่ 4% และ 6% ซึ่งภายในสิ้นเดือน ส.ค. จะมีรถปล่อยเช่าแล้ว 1,025 คัน และตั้งเป้าขยายเป็น 3,000 คัน และ 10,000 คันภายในสิ้นปี 2568 และ 2569 ซึ่งผู้บริหาร COM ระบุว่า ณ วันที่ 28 ก.พ. 2568 มีแท็กซี่จดทะเบียนในกรุงเทพฯ 7.17 หมื่นคัน และคาดว่าใบอนุญาตแท็กซี่ส่วนใหญ่ในกรุงเทพฯจะหมดอายุในปี 2568 (3 หมื่นคัน) และปี 2569 (3 หมื่นคัน) ซึ่งเปิดโอกาสให้ COM7 เข้าสู่ตลาดและครองส่วนแบ่งเพิ่มขึ้นได้