又有ETF反分割 街口投信旗下這檔原油正2啟動反分割 目標淨值回到20元以上
又有ETF將展開反分割,期街口布蘭特正2(00715L)宣布將啟動反分割,並訂於8月27日以書面方式召開受益人會議,後續將以8月27日上午9點的淨值情況,以回到發行價20元以上最大整數倍為反分割倍數,進行基金受益權單位數的調整。
期街口布蘭特正2啟動反分割,預估反分割倍數為2倍
期街口布蘭特正2(00715L)自2017年11月成立,初次發行價格為新台幣20元,截止今年7月18日為止,受益人數約為14855人,基金淨值為11.40元;在反分割消息宣布後,00715L 21日股價收在11.52元,成交量進一步攀升至近1.97萬張。
ETF反分割的概念,簡單來說,公司會將現有的ETF受益憑證,按照一定的比例進行合併,將多張股票(或受益憑證)合併成較少的股票(或受益憑證)數量,經合併後ETF受益單位減少、但每受益單位的淨值會等比例上升,因此總資產數不變。
街口投信表示,為了強化受益人權益,避免本基金因商品市場異常波動或因轉倉需要所造成的長期淨值減損,觸及信託契約相關規範,造成本基金下市、契約終止危機,因此擬辦理反分割作業,藉由合併基金受益權單位,減少在外流通的受益權單位總數,而使淨值等比例上升,避免基金因淨值過低而必須清算下市。對基金受益人而言,所持有本基金總資產價值不變,若因反分割產生畸零股,將以現金返還於受益人。
以這次期街口布蘭特正2(00715L)執行反分割作業為例,以目前淨值預估,反分割倍數預估為2倍,屆時若投資人原本持股1000股將減少為500股,但股價則是翻倍,總資產數維持不變。街口投信則強調,實際執行反分割倍數,將依受益人會議決議日(8月27日)上午9:00公告的淨值所對應的比例,辦理反分割作業。
街口投信指出,針對00715L反分割議案,投資人自8月6日起將收到開會通知書(內附受益人會議表決票),可選擇透過各大證券下單APP點選「股東e服務」進行電子投票,須留意電子投票時間為8月7日至8月24日止,並於8月27日以書面方式召開受益人會議。反分割議案是否通過,須經持有代表已發行受益憑證的受益權單位總數1/2以上的受益人出席,並經出席受益人的表決權總數1/2 以上贊成。
第3檔期貨ETF啟動反分割,避免淨值過低而清算下市
根據目前的期貨ETF下市規定,若最近30個營業日的平均基金單位淨值累積跌幅達90%,假設初始募集時每單位淨值20元,但近30個營業日平均單位淨值已低於2元,發行公司就會向主管機關申請下市清算;除此之外,若期貨ETF平均規模低於終止門檻5000萬,也會觸發下市條件。
隨著期元大S&P日圓正2(00706L)、期元大S&P原油反1(00673R)的反分割投票已於今年7月2日開跑,這兩檔都預計將在7月24日召開受益人會議,並在隔一天公告受益人會議決議結果,如今期街口布蘭特正2(00715L)也宣布辦理反分割作業,成為第3檔期貨ETF將進行反分割的案例。
另外,在期貨ETF啟動反分割之前,近年來已有股票ETF先執行反分割,像是2024年元大台灣50反1(00632R)執行反分割完成,成為台灣ETF史上的首例,2024年11月21日富邦臺灣加權反1(00676R)也經受益人會議決議同意進行反分割,成為反分割ETF第二檔。
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